Как на победу Трампа отреагировал рынок?
После победы Дональда Трампа на выборах в США финансовые рынки отреагировали положительно. Индексы поднялись до рекордных уровней, а доллар и криптовалюты также продемонстрировали значительный рост. Как пишет Bloomberg, Уолл-стрит с энтузиазмом отреагировала на возможное при Трампе снижение налогов, увеличение торговых тарифов и политику дерегуляции.
В преддверии выборов рынки пребывали в неопределенности, опасаясь долгого подсчета голосов и возможных споров о легитимности результатов. Тем не менее решительная победа Трампа над Камалой Харрис уменьшила эти опасения.
Фондовый рынок
На утренних торгах фондовые индексы продемонстрировали значительный рост на фоне выборов.
- S&P 500 (фондовый индекс, отслеживающий динамику акций 500 крупнейших компаний, котирующихся на фондовых биржах США) поднялся на 1,8%.
- Dow Jones (фондовый индекс 30 крупных компаний, котирующихся на фондовых биржах США) подскочил на 3,1%, увеличившись на 1 315 пунктов и приблизившись к своему историческому максимуму.
- Nasdaq Composite (фондовый индекс, который в основном включает акции компаний сектора информационных технологий) также зафиксировал рост на 2,1%. Индекс малой капитализации.
- Russell 2000 (индекс акций США с малой капитализацией, который ориентирован на локальный рынок США) вырос на 4,7%, что стало его наивысшим уровнем за три года.
Банковский сектор в числе лидеров роста, так как инвесторы надеются на упрощение регуляций и увеличение числа выдаваемых кредитов. Акции таких гигантов, как JPMorgan Chase, Bank of America и Goldman Sachs, выросли на на 6-10%.
Глобальные рынки
На утро после выборов британский индекс FTSE 100 вырос на 1,5% в ответ на новость о победе республиканского кандидата, сохраняя около 1,2% прироста позднее в течение дня. Главный стратег по инвестициям компании Evelyn Partners Дэниел Казали отметил, что рынки позитивно отреагировали на «четкую победу Трампа».
По оценкам Национального института экономических и социальных исследований (Niesr) в Великобритании, введение тарифов на импорт в США приведет к снижению глобального экономического роста на 1% в следующие два года, сообщает Independent. Ведущий экономист Niesr Ахмет Кая подчеркнул, что британская экономика может стать одной из самых пострадавших, поскольку новые тарифы станут «еще одним шоком» для страны.
На азиатских рынках также наблюдалась неоднозначная динамика. Индекс Nikkei 225 в Японии подскочил на 2,6%, в то время как австралийский индекс S&P/ASX 200 вырос на 0,81%. Новозеландский индекс S&P/NZX 50 практически не изменился.
Однако китайские фондовые индексы отреагировали снижением: индекс Hang Seng China Enterprises упал на 3%, а Shanghai Composite снизился на 0,13%. Падение на китайских рынках отражает опасения инвесторов, что второй срок Трампа может быть омрачен торговыми и политическими конфликтами, особенно с Китаем.
Криптовалюты
Криптоиндустрия тоже переживает резкий рост. Ранее Трамп пообещал сделать США «криптостолицей планеты» и создать стратегический резерв биткоинов. На фоне этих заявлений и избрания его 47-м президентом цена биткоина установила новый рекорд, превысив $75 тыс., а к моменту написания статьи составила около $74 600, продемонстрировав рост на 7%.
Компании, связанные с криптовалютой, также отметились значительными успехами: акции торговой площадки Coinbase выросли на 12% на утро, а на момент выхода статьи — уже на 26%, акции аналитической площадки MicroStrategy и крупнейшей в США компании по майнингу биткоинов Riot Platforms поднялись на 11% и 19% соответственно.
Воздействие на облигации и доллар
С победой Трампа ожидания экономического роста усилились, что привело к падению цен на облигации и росту доходности казначейских бумаг. Доходность 10-летних облигаций США выросла до 4.45%, что стало значительным увеличением по сравнению с 4,29% накануне выборов. Эксперты предсказывают, что эта тенденция может продолжиться, особенно если экономическая политика нового президента приведет к ускорению темпов инфляции.
Доллар также значительно укрепился, показав самый большой однодневный рост с марта 2020 года. Индекс доллара США достиг отметки 105,44, а евро упал до уровня $1,0682, минимального значения с июня 2024 года. Мексиканский песо также подешевел, так как инвесторы опасаются новых тарифов, которые Трамп может ввести в отношении Мексики и других торговых партнеров.
Нефть и энергетика
Промышленные гиганты и нефтяные компании также отметились ростом — например, акции Chevron поднялся на 2%. Однако компании, связанные с возобновляемой энергетикой, столкнулись с падением. Например, акции энергетической компании NextEra Energy снизились на 5%, а First Solar (американская компания-производитель солнечных панелей и поставщик фотоэлектростанций) — почти на 20%. Это связано с тем, что Трамп выразил приверженность увеличению производства нефти и газа в США, что может затормозить развитие возобновляемых источников энергии.
Автопром и электромобили
Акции Tesla, принадлежащей поддерживающего Трампа бизнесмену Илону Маску, выросли на 15%. Однако бумаги других производителей электромобилей, таких как Rivian Automotive и Nikola, упали на 10% и 8% соответственно. Это объясняется тем, что Трамп может пересмотреть налоговые льготы на покупку электромобилей, что даст Tesla конкурентное преимущество перед другими игроками на рынке.
Хотя на протяжении всей кампании Трамп критиковал сферу электромобилей, он несколько смягчил свое отношение после поддержки его кандидатуры Маска.
«Позвольте мне сказать вам, у нас новая звезда, звезда родилась: Илон», — сказал Трамп во время обращения к своим сторонникам на вечеринке по случаю выборов в Уэст-Палм-Бич (Флорида).
Эксперты считают, что больше всего от пересмотра налоговых льгот на покупку электромобилей выиграет только Tesla.
«Никто не зарабатывает на электромобилях, кроме Tesla, поэтому сокращение или отмена льгот на электромобили расширит конкурентное преимущество Tesla», — цитирует Reuters старшего аналитика по акциям в CFRA Research Гарретта Нельсона.
Комментарии аналитиков
Эксперты с Уолл-стрит отмечают, что рынки реагируют на возвращение Трампа с оптимизмом, но также предупреждают о возможной коррекции.
Директор по инвестиционной стратегии в Strategas Securities Райан Грабински заявил, что «самое главное, что мы получили уверенность, которую рынок так ждал. Это позволит укрепить доверие потребителей и бизнеса». Однако он отметил, что ралли, особенно в секторе малой капитализации, может оказаться временным.
Кейт Бьюкенен, старший портфельный менеджер из GLOBALT Investments, считает, что рынки реагируют предсказуемо на убедительную победу Трампа: рост акций, облигаций и биткоина. Однако первый импульс может не сохраниться в долгосрочной перспективе, когда рынки стабилизируются.
